I ett meddelande till personalen som nyhetsbyrån AP läst skriver vd Dave Limp att beslutet var svårt men att bolaget vuxit för fort de senaste åren.
Blue Origin är en av aktörerna som har kontrakt med rymdstyrelsen Nasa för att kunna placera astronauter på månen något av de närmaste åren.
Enligt Dave Limp behövs personalminskningarna för att kunna öka takten i både tillverkningen och antalet raketuppskjutningar.
Det är oklart hur många som påverkas av uppsägningarna eftersom Blue Origin inte offentliggör antalet anställda.
